آموزش آکادمیک تجارت الکترونیک

فيبوناچي کيست؟

ما از نسبتهاي فيبو ناچي در تريد خود بسيار استفاده مي کنيم. پس بهتر است آن را خوب ياد بگيريد و مثل مادرتان دوستش داشته باشيد. فيتوناچي مبحث گسترده اي است و مطالعات مختلفي با اسامي عجيب و غريب پيرامون آن وجود دارد، اما ما دو تا از مهمترين آنها را مورد بررسي قرار مي دهيم: ريتريسمنت و اكستنشن.

توجه: در تحليل تکنيکي به درصدي از بازگشت قيمت از مسير حرکت صعودي يا نزولي خود، ريتريس مي گويند.

در ابتدا بگذاريد کمي با خود فيبوناچي آشنايتان کنم. لئونارد فيبوناچي، يک رياضيدان مشهور ايتاليايي بود که او هم مانند ساير دانشمندان يک لحظه " آها ! “داشته که در آن به کشف يک سري از اعداد رسيده که با هم نسبتي را تشکيل مي دهند که مي توانند نسبتهاي طبيعي بعضي از چيزها را درجهان توصيف کنند.
اين نسبتها از سري اعداد روبه رو بدست مي آيند: 1,1,2,3,5,8,13,21,34,55,89,144,…

اين سري از اعداد به اين طريق استخراج مي شوند. ابتدا با 1 شروع مي کنيم و بعد از يک دو مي آيد و عدد بعدي برابر است با حاصل جمع 1 و 2 يعني 3. دوباره عدد بعدي برابر است با حاصل جمع 2 و 3 يعني 5 و همين طور پنجمين عدد و تا آخر .

بعد از محاسبه چند تا از اعداد اوليه موجود در سري، اگر شما نسبت هر عدد به عدد بزرگتر بلافاصله بعد از خودش را اندازه بگيريد به عدد 0.618 مي رسيد. براي مثال 34 تقسيم بر 55 مي شود: 0.618.

حال اگر نسبت يک عدد به عدد بزرگتر ديگر را به صورت يک در ميان حساب کنيم به عدد 0.382 مي رسيم. براي مثال 34 تقسيم بر 89 مي شود: 0.382 و همين قدر توضيح فکر کنم کافيست .

اين نسبتها "ميانگين طلايي" ناميده مي شوند. خب فکر کنم به اندازه کافي توضيحات دادم. خودم که با ديدن اين همه عدد خوابم گرفت! کلامم را خلاصه مي کنم؛ اينها نسبتهايي هستند که شما ملزم به دانستنشان هستيد:

نسبتهاي فيبو ناچي براي ريتريسمنت:
0.236, 0.382, 0.500, 0.618, 0.764

نسبتهاي فيبو ناچي براي اکستنشن :
0, 0.382, 0.618, 1.000, 1.382, 1.618

واقعا لازم نيست که بدانيد چگونه همه آنها را محاسبه کنيد. نرم افزار نمودار شما اين کار را براي شما مي کند. اما هميشه خوب است که آدم قضيه اساسي را که پشت هر شاخصي (انديکاتور) وجود دارد را بداند. فکر کنم حال اطلاعاتتان براي اينکه محبوبتان را تحت تاثير قرار دهيد کافي است !
معامله گران از سطح هاي ريتريسمنت فيبوناچي به عنوان سطوح حمايت و مقاومت استفاده مي کنند. از آنجاييکه تقريبا تمام معامله گران اين سطوح را مي بينند و سفارشات خريد يا فروش خود را براي وارد شدن به معامله يا خروج از ان روي آنها قرار مي دهند، اين سطوح توقعاتي را که از آنها داريم به خوبي برآورده مي کنند .

معامله گران از سطوح اکستنشن فيبوناچي به عنوان سطوح کسب سود استفاده مي کنند. و دوباره از آنجاييکه اکثر معامله گران آنها را مي بينند و سفارشات خريد و فروش خود را براي سود گرفتن در اين سطوح قرار مي دهند، اين ابزار هم به خوبي از عهده وظيفه خود برمي آيد. 

بيشتر نرم افزار هاي معاملاتي هر دو سطح ريتريسمنت و اکستنشن را دارند. براي اعمال سطوح فيبوناچي بر روي نمودارهاي خود لازم است که درابتدا نقاط سوئينگ "هاي" (swing high) و سوئينگ "لو" (swing low) را شناسايي کنيد .


يک سوينگ "هاي"، شمعي است که سقف شمع قبلي و سقف شمع بعدي اش از سقف آن پايين تر است .

يک سوينگ "لو"، شمعي است که کف شمع قبلي و کف شمع بعدي اش از کف آن بالاتر است .

حال بياييد نگاه دقيق تري به سطوح ريتريسمنت فيبوناچي بيندازيم. 

فيبوناچي ريتريسمنت 

در يک روند صعودي هدف اين است که روي ريتريسمنت ها در سطوح حمايت فيبوناچي، خريد انجام دهيم. براي يافتن سطوح ريتريسمنت، شما بايد روي يک سوئينگ "لو" با رزو مهم کليک کنيد و کرسر را تا آخرين سوئينگ "هاي"بکشيد. در اين صورت تمام سطوح ريتريسمنت را به همراه نسبتها و قيمت مطابق با آنها مشاهده خواهيد کرد. بگذاريد نگاهي به چند مثال در يک بازار صعودي بيندازيم .

ببينيد که چگونه سطوح ريتريسمنت فيبوناچي را دريک نمودار مي کشيم .
در زير يک نمودار ساعتي USD/JPY را مشاهده مي کنيد. ما در اينجا سطوح ريتريسمنت فيبو ناچي را با کليک بر روي سوئينگ "لو" در 110.78 در تاريخ 05/12/07 و کشيدن کرسر تا سوئينگ "هاي" در 112.27 در تاريخ 05/13/07، رسم کرده ايم. شما مي توانيد سطوح رسم شده توسط نرم افزار را ببينيد. سطوح ريتريسمنت عبارتند از:
111.35 (0.618), 111.52 (0.500), 111.70 (0.382), 111.92 (0.236)
اکنون توقع داريم که اگر USD/JPY از اين "هاي" بر گردد (ريتريس کند)، در يکي از سطوح فيبوناچي حمايت مي شود چرا که معامله گران سفارشات خريد خود را در اين سطوح قرار مي دهند و باعث مي شوند که بازار باز به بالا برگردد .


اکنون بياييد ببينيم بعد از اينکه سوئينگ "هاي" اتفاق افتاد واقعا چه مي شود. بازار عقب نشيني مي کند و از 0.236 هم رد مي شود و اين روند در روز بعد هم ادامه دارد به طوريکه از سطح 0.382 مي گذرد ولي در واقع زير آن بسته نمي شود. در ادامه همان روز بازار دوباره روند روبه بالاي خود را آغاز مي کند. واضح است که خريد کردن در سطح 0.382 يک معامله کوتاه مدت خوب خواهد بود .